Welche Aktien lohnen sich 2024

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Analysen

Lohnenswerte Substanz- und Wachstumswerte, die wir in diesem Artikel vorstellen

• Visa Inc. Class A

  WKN:	A0NC7B	KGV:	1,49
  ISIN:	US92826C8394	DIV/R:	0.0091

• Microsoft Corporation

  WKN:	870747	KGV:	1,89
  ISIN:	US5949181045	DIV/R:	0.0127

• Delivery Hero SE

  WKN:	A2E4K4	KGV:	0,00
  ISIN:	DE000A2E4K43	DIV/R:	0

• BASF SE NA O.N.

  WKN:	BASF11	KGV:	0,61
  ISIN:	DE000BASF111	DIV/R:	0.0763

			WKN	ISIN	KGV	MARKT KAP.	Gewinn Marge	DIV/R:
Visa Inc. Class A			A0NC7B	US92826C8394	1,49	414.956	0.5103%	0.0091
Microsoft Corporation			870747	US5949181045	1,89	1.650.345	0.3437%	0.0127
Delivery Hero SE			A2E4K4	DE000A2E4K43	0,00	8.938	-0.2179%	0
BASF SE NA O.N.			BASF11	DE000BASF111	0,61	45.200	0.0583%	0.0763

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Weitere interessante Substanz- und Wachstumsaktien

Für Anleger*innen, die auf der Suche nach Aktien mit großem Potenzial sind, haben wir weitere interessante Substanzwerte und Wachstumstitel zusammengestellt.

Diese Aktien lohnen sich: Ein Blick auf Wachstumsbranchen und Substanzwerte

Welche Aktien lohnen sich 2021? Wo sollte man jetzt einsteigen? Was sind die besten Aktien für Ihr Depot? Viele Anleger*innen werden sich diese Fragen schon gestellt haben. Natürlich ist es unmöglich, mit 100-prozentiger Gewissheit vorauszusagen, welche Aktien sich gut entwickeln werden und welche nicht, aber es gibt eine Vielzahl von Methoden und Indikatoren, die es Ihnen ermöglichen, Kauf- und Verkaufssignale zu erkennen.

Wir raten Anleger*innen, sowohl fundamentale als auch charttechnische Signale zu betrachten. Denn mit der fundamentalen Analyse können Sie erkennen, ob eine Aktie für Sie generell in Frage käme. Charttechnische Signale können dann genutzt werden, um den besten Einstiegs- oder auch Ausstiegszeitpunkt zu ermitteln.

Es gibt derzeit eine ganze Reihe spannender, aber auch spekulativer Aktien, die sich für risikofreudige, erfahrene Aktionäre eignen. Doch sind diese Wachstumsaktien auch für Ihr Depot interessant oder sollten Sie 2021 besser in Substanzwerte investieren?

Wir empfehlen langfristig orientierten Anleger*innen und Börseneinsteigern, allzu risikoreiche Aktien zu meiden. Das heißt aber nicht, dass Privatanleger*innen nicht an zukunftsweisenden Entwicklungen und Megatrends teilhaben können. Für sie eignen sich Aktien, die in der Vergangenheit wenige Kursschwankungen verzeichneten, aber auch Papiere von Unternehmen, die in Wachstumsbranchen und -märkten tätig sind und dennoch ein stabiles Fundament besitzen.

Wir haben für Sie eine Vorauswahl getroffen und blicken etwas ausführlicher auf Microsoft, Delivery Hero, BASF und Visa.

Wo sich 2021 der Einstieg lohnt

Substanztitel

VISA INC

• Visa Inc. Class A

  WKN:	A0NC7B	KGV:	1,49
  ISIN:	US92826C8394	DIV/R:	0.0091

			WKN	ISIN	KGV	MARKT KAP.	Gewinn Marge	DIV/R:
Visa Inc. Class A			A0NC7B	US92826C8394	1,49	414.956	0.5103%	0.0091

V Quotes by TradingView

VISA verdient nicht nur mit klassischen Kreditkartenzahlungen, sondern zunehmend auch durch den Einkauf im Internet. Allerdings gibt es gerade in diesem Bereich auch Risiken, während die Umsätze im klassischen Kartengeschäft wachsen.

Trend zur VISA-Karte

Bis 1987 waren VISA-Karten in Deutschland kaum bekannt, weil sie nur durch die Bank of America ausgegeben wurden. Seitdem hat sich nicht nur die Zahl der ausgebenden Banken deutlich erhöht, die Kreditinstitute würden heute am liebsten die klassische Girocard („EC-Karte“) durch Visa-Karten ersetzen. Denn die Gebühren für die Handelsunternehmen sind dann fünf- bis zehnmal so hoch. Daher haben einige Institute wie die ING (früher: ING DiBa) begonnen, Gebühren für die Girocard zu verlangen und werben gezielt dafür, die EC-Karte doch am besten daheim zu lassen. Auch beim Bezahlen mit dem Handy hat VISA die Nase vorn, neben den Sparkassen bieten nur wenige Kreditinstitute die Möglichkeit, Apple Pay mit der Girocard zu nutzen. Sowohl der wachsende Online-Handel als auch der Trend zum Bezahlen mit dem Smartphone treiben die Kurse von VISA.

Entwicklung spiegelt sich in den Zahlen

Um 600 Prozent stieg die Aktie von Mitte 2012 bis Mitte 2022. Und das, obwohl der Kurs im Vergleich zum Vorjahresmonat um 11,3 Prozent niedriger lag. Damit ist VISA zwar noch kein Tenbagger, doch die Entwicklung kann sich sehen lassen. Kein Wunder, seit dem Börsengang 2008 hat sich der Umsatz vervierfacht, der Gewinn stieg sogar auf das 15-fache. Auch in der Krise wuchsen Gewinn und Dividende weiter, allerdings lag die Dividendenrendite in den vergangenen Jahren immer deutlich unter 1,0 Prozent, auch in den kommenden Jahren wird VISA keine Dividendenaktie werden. Mit einem Kurs-Gewinn-Verhältnis von 38,5 im Geschäftsjahr 2020/2021 ist die Aktie auch nicht besonders günstig bewertet.

Eine Wette, die aufgehen kann, aber nicht muss

Der Aktienkurs hat weiteres Wachstum bereits eingeplant. Allerdings lauern auch ein paar Risiken. Apple, Google oder Samsung könnten versuchen, beim Bezahlen mit ihren Diensten mehr zu verdienen. Denkbar ist auch, dass die Staaten Druck ausüben, um die im Vergleich zur Girocard hohen Gebühren zu reduzieren. Schließlich ist die Rettung des stationären Einzelhandels gerade nach den Einbrüchen der Corona-Pandemie ein wichtiges Thema. Auch neue Anbieter wie PayPal sind ein Risiko.

Die Analysen

Die Analysen sind optimistischer: Von 37 Bewertungen fallen 32 positiv aus, die übrigen fünf setzen die Aktie auf „halten“. Hintergrund: Am Anfang stand ein Verbund von 243 Banken, die, angeführt von der Bank of America, den Kreditkartenfirmen wie American Express das Geschäft nicht allein überlassen wollten. Erst 2008 ging VISA an die Börse, der bis dahin größte Börsengang der US-Geschichte. VISAs Geschäft mit Kreditkarten und vor allem dem Bezahlen mit Internet wächst weiter. Doch wir sehen auch Risiken. Erstellt: 14.06.2022 | Autor: Tilman Weigel

BASF

• BASF SE NA O.N.

  WKN:	BASF11	KGV:	0,61
  ISIN:	DE000BASF111	DIV/R:	0.0763

			WKN	ISIN	KGV	MARKT KAP.	Gewinn Marge	DIV/R:
BASF SE NA O.N.			BASF11	DE000BASF111	0,61	45.200	0.0583%	0.0763

Lieferketten Engpässe und Nord Stream 2 drücken den Kurs

Unsicherer Ausblick & Risiken

Weitere interessante Substanzaktien

• Nestle SA

  WKN:	A0Q4DC	KGV:	4,11
  ISIN:	CH0038863350	DIV/R:	0.0276

• Coca-Cola Co

  WKN:	850663	KGV:	3,36
  ISIN:	US1912161007	DIV/R:	0.0297

• Novartis AG

  WKN:	904278	KGV:	5,04
  ISIN:	CH0012005267	DIV/R:	0.0413

• Walt Disney Company

  WKN:	855686	KGV:	0,62
  ISIN:	US2546871060	DIV/R:	0

• Diageo PLC

  WKN:	851247	KGV:	2,07
  ISIN:	GB0002374006	DIV/R:	0.0207

• Johnson & Johnson

  WKN:	853260	KGV:	3,82
  ISIN:	US4781601046	DIV/R:	0.0264

• Merck & Company Inc

  WKN:	659990	KGV:	2,86
  ISIN:	DE0006599905	DIV/R:	0.0113

• Allianz SE VNA O.N.

  WKN:	840400	KGV:	0,58
  ISIN:	DE0008404005	DIV/R:	0.0583

			WKN	ISIN	KGV	MARKT KAP.	Gewinn Marge	DIV/R:
Nestle SA			A0Q4DC	CH0038863350	4,11	299.503	0.1775%	0.0276
Coca-Cola Co			850663	US1912161007	3,36	256.270	0.2344%	0.0297
Novartis AG			904278	CH0012005267	5,04	174.231	0.4171%	0.0413
Walt Disney Company			855686	US2546871060	0,62	181.540	0.0387%	0
Diageo PLC			851247	GB0002374006	2,07	83.986	0.2103%	0.0207
Johnson & Johnson			853260	US4781601046	3,82	448.331	0.1995%	0.0264
Merck & Company Inc			659990	DE0006599905	2,86	72.025	0.158%	0.0113
Allianz SE VNA O.N.			840400	DE0008404005	0,58	77.946	0.0381%	0.0583

Wachstumstitel

Microsoft

• Microsoft Corporation

  WKN:	870747	KGV:	1,89
  ISIN:	US5949181045	DIV/R:	0.0127

			WKN	ISIN	KGV	MARKT KAP.	Gewinn Marge	DIV/R:
Microsoft Corporation			870747	US5949181045	1,89	1.650.345	0.3437%	0.0127

MSFT Quotes by TradingView

Microsoft ist ein Gigant im Technologiesektor mit einer mehr als 40-jährigen Geschichte. Die Chancen stehen gut, dass Sie im letzten Jahr ein Microsoft-Produkt verwendet haben. Vielleicht nutzen Sie ein Microsoft-Produkt sogar zum Lesen dieses Beitrags.

Breit aufgestellt – Windows, Xbox & Co

Microsoft ist heute in viel mehr Bereichen aktiv als nur PCs. Das Cloud-Computing-System Azure ist ein Verkaufsschlager und vor kurzem hat das Unternehmen zudem die Programmierer-Netzwerkseite GitHub übernommen. Gleichzeitig verkauft das Unternehmen nach wie vor Windows-, Office- und Xbox-Produkte.

Lukrative Verträge und stabile Dividenden

Erst vor kurzem schloss Microsoft einen 10-Milliarden-Dollar-Cloud-Vertrag mit dem Pentagon, bei dem Microsoft-Software gegenüber Amazon und dessen Amazon Web Services (AWS) den Vorzug erhielt. Gleichzeitig ist die Firma seit Jahren ein Dividendenkönig und konnte die vierteljährlichen Auszahlungen sogar im Corona-Jahr 2020 von 0,51 US-Dollar auf 0,56 US-Dollar erhöhen.

KGV auf dem Abwärtstrend

Das Kurs-Gewinn-Verhältnis (KGV), hat dieses Jahr stagniert und bewegt sich im Bereich von 37, was weit unter dem Höchststand von 60 zu Beginn des Jahres 2018 liegt. Dennoch sehen die Anleger*innen ein gewisses Wachstum, wenn auch nicht so stark wie in den Vorjahren. Das PEG-Verhältnis liegt bei 2,25. Diese Werte sind höher als die des S&P 500. Oberflächlich betrachtet ist das großartig, aber kann ein Zwei-Billionen-Dollar-Unternehmen ein Wachstum in dieser Größenordnung beibehalten und diese Werte auch langfristig rechtfertigen? Hintergrund: Microsoft ist heute einer der weltweit führenden Anbieter von Computer-Software und -Hardware, Mobile- und Spielsystemen sowie Cloud-Services. Die Wurzeln von Microsoft reichen bis ins Jahr 1975 zurück, als der erste kommerziell erhältliche PC eine neue Nachfrage nach Software schuf. Starke Dividenden, aber ein KGV, das zunehmend unter Druck gerät; alles in allem ist Microsoft eine interessante Option für langfristige Anlagestrategien, für kurzfristige Gewinne sind andere Firmen besser geeignet.

Delivery Hero

• Delivery Hero SE

  WKN:	A2E4K4	KGV:	0,00
  ISIN:	DE000A2E4K43	DIV/R:	0

			WKN	ISIN	KGV	MARKT KAP.	Gewinn Marge	DIV/R:
Delivery Hero SE			A2E4K4	DE000A2E4K43	0,00	8.938	-0.2179%	0

Schlechte Liquidität

Wächst Delivery Hero zu schnell?

Ebenfalls interessante Wachstumsaktien

• Nio Inc Class A ADR

  WKN:	A2N4PB	KGV:	0,00
  ISIN:	US62914V1061	DIV/R:	0

• Amazon.com Inc

  WKN:	906866	KGV:	4,43
  ISIN:	US0231351067	DIV/R:	0

• Meta Platforms Inc.

  WKN:	A1JWVX	KGV:	2,05
  ISIN:	US30303M1027	DIV/R:	0

• Netflix Inc

  WKN:	552484	KGV:	1,91
  ISIN:	US64110L1061	DIV/R:	0

• Meta Platforms Inc.

  WKN:	A1JWVX	KGV:	2,05
  ISIN:	US30303M1027	DIV/R:	0

• Fiverr International Ltd

  WKN:	A2PLX6	KGV:	0,00
  ISIN:	IL0011582033	DIV/R:	0

• Etsy Inc

  WKN:	A14P98	KGV:	2,43
  ISIN:	US29786A1060	DIV/R:	0

			WKN	ISIN	KGV	MARKT KAP.	Gewinn Marge	DIV/R:
Nio Inc Class A ADR			A2N4PB	US62914V1061	0,00	19.511	-0.2408%	0
Amazon.com Inc			906866	US0231351067	4,43	928.151	0.0226%	0
Meta Platforms Inc.			A1JWVX	US30303M1027	2,05	240.734	0.2441%	0
Netflix Inc			552484	US64110L1061	1,91	116.057	0.1603%	0
Meta Platforms Inc.			A1JWVX	US30303M1027	2,05	240.734	0.2441%	0
Fiverr International Ltd			A2PLX6	IL0011582033	0,00	1.023	-0.2846%	0
Etsy Inc			A14P98	US29786A1060	2,43	12.452	-0.2594%	0

Substanz- und Wachstumswerte im Vergleich

Definieren Sie Ihr Anlageziel

Value oder Growth, also Substanz- oder Wachstumsaktien, wo lohnt sich der Einstieg? Das ist schon eine richtige Grundsatzdiskussion unter Börsianern und Ausdruck zweier unterschiedlicher Investmentstile.

Einige Experten gehen davon aus, dass nach der großen Nachfrage nach Wachstumswerten aus dem Technologiebereich im Jahr 2021 Substanzaktien vermehrt in den Blick geraten, da diese auch in wirtschaftlich schwierigen Zeiten Umsätze und Gewinne erzielen. Doch ob sich die eine oder andere Aktie für Ihr Portfolio eignet, kommt vor allem auf Ihr Anlageziel an.

Als ersten Schritt sollten Sie sich Gedanken darüber machen, was Sie mit Ihrer Geldanlage erreichen wollen und welcher Anlegertyp Sie sind. Wer kurzfristige Gewinne anstrebt, muss andere Prioritäten setzen als Anleger*innen, die langfristig Vermögen aufbauen wollen.

Substanzaktien und Wachstumsaktien: Wo liegt der Unterschied?

Die Aktien von Unternehmen, die eher langsam und stetig wachsen, werden als Substanzwerte bezeichnet. Ferner zeichnen sich diese Firmen in der Regel durch eine gute Marktposition, stabile Finanzen und regelmäßige Dividendenzahlungen aus. Substanzwerte weisen außerdem oft ein niedriges Kurs-Gewinn-Verhältnis und ein niedriges Kurs-Buchwert-Verhältnis auf. Bei Unternehmen, die in der Auto-, Pharma-, Finanz- oder Konsumgüterindustrie aktiv sind, handelt es sich häufig um Substanzwerte.

Unter Wachstumsaktien versteht man die Papiere von Unternehmen, die schnell wachsen und massiv investieren. Gewinne sind deutlich niedriger als bei Substanzwerten, und auch die Dividenden fallen deutlich geringer aus oder werden gar nicht gezahlt. Besonders bekannte Wachstumsaktien finden sich im Technologiesektor, darunter die sogenannten FAANG-Titel (Facebook, Amazon, Apple, Netflix und Google). Generell werden Unternehmen mit neuen Geschäftsmodellen aus Boom-Branchen zu den Wachstumswerten gezählt.

Unterschied: Substanzwerte und Wachstumswerte auf einen Blick

Wachstumsaktien sind bei vielen Anleger*innen sehr beliebt, denn sie versprechen hohe Renditen. Doch Investoren mit einem langfristigen Anlagehorizont sollten die Volatilität der Boom-Branchen einkalkulieren. Denn welches Unternehmen sich in diesen oft noch jungen Branchen letztlich etabliert und langfristig durchsetzt, ist häufig noch unklar.

Expertentipp

Wir empfehlen Anleger*innen, sowohl Wachstumsaktien als auch Substanzwerte in ihr Portfolio aufzunehmen. Substanzwerte weisen geringere Kurschwankungen auf, sodass sie zur Diversifizierung und Risikominderung beitragen. Hinzu kommt, dass sich Substanzwerte vor allem für Investoren lohnen, die auf Dividendenausschüttungen setzen. Und ganz nebenbei: So einige Substanzwerte haben in der Vergangenheit durch langfristiges Wachstum geglänzt.

Wann einsteigen: So erkennen Sie die wichtigsten Signale

Mit einer Aktienanalyse gute Kaufsignale ermitteln

Es ist so gut wie unmöglich, den perfekten Einstiegszeitpunkt bei einer Aktie zu erwischen, also dann zu kaufen, wenn der Kurs am niedrigsten ist. Denn der wirkliche Tiefpunkt eines Kurses lässt sich schließlich immer nur im Nachhinein – wenn der Kurs bereits wieder gestiegen ist – erkennen.

Dennoch gibt es natürlich bessere und schlechtere Einstiegspunkte. So ist es selten ratsam, Aktien in einem Abwartstrend, also bei fallenden Kursen, zu kaufen. Der Kurs kann immer noch weiter fallen. Daher ist es sinnvoller, einzusteigen, wenn der Aktienkurs schon einen leichten Aufwärtstrend zeigt.

Hintergrundinformationen und Erklärungen zu Kurschwankungen finden Sie auch in unserem Artikel Warum steigen Aktien.

Wollen Sie sicherstellen, dass Sie nur die besten Aktien in Ihrem Depot haben, kommen Sie um eine Aktienanalyse nicht herum. Um Ein- und auch Ausstiegsignale zu ermitteln, werden hauptsächlich zwei verschiedene Methoden angewendet: Die Chartanalyse – auch technische Analyse genannt – und die Fundamentalanalyse.

Bei der Chartanalyse wird die vergangene Kursentwicklung einer Aktie oder eines Index auf bestimmte Kursformationen untersucht. Die Idee hinter der Technik ist, dass aus der zurückliegenden Entwicklung Annahmen über die Zukunft gemacht werden können und sich so auch gute Einstiegs- und Ausstiegszeitpunkte erkennen lassen. Betriebswirtschaftliche Daten und volkswirtschaftliche Indikatoren werden bei der Chartanalyse nicht berücksichtigt. Charttechniker gehen vielmehr davon aus, dass diese Informationen schon in der Kursentwicklung enthalten sind.

Bei der Fundamentalanalyse geht es darum, bestimmte Börsen- und Unternehmenskennzahlen zu untersuchen, um zu entscheiden, ob der Kauf einer Aktie sinnvoll ist. Hierbei wird beispielsweise das Kurs-Gewinn-Verhältnis (KGV), das Kurs-Cashflow-Verhältnis (KCV) und das Kurs-Buchwert-Verhältnis (KBV) bewertet.

Fundamentale Daten – Basis für eine gute Vorauswahl

Wer auf der Suche nach Aktien mit starken Perspektiven ist, sollte die fundamentalen Daten einer Aktie genau unter die Lupe nehmen. Das gilt insbesondere dann, wenn Sie glauben, auf ein erfolgversprechendes Unternehmen und eine interessante Aktie gestoßen zu sein.

Bei der Fundamentalanalyse geht es vor allem darum, unterbewerte Aktien zu finden. Das Kurs-Gewinn-Verhältnis ist dabei eine wichtige Kennzahl, die auch bei Vergleichen zwischen mehreren Unternehmen einer Branche nützlich ist. Generell gilt ein KGV um die 10 als günstig; ein KGV über 20 als teuer. Das KGV ist allerdings nur eine Größe, um unterbewerte Aktien zu ermitteln. Eine einzelne Kennzahl reicht nicht aus, um das Potenzial einer Aktie einzuschätzen. Daher lohnt sich auch für Anfänger eine genauere Fundamentalanalyse.

Hat die Betrachtung der fundamentalen Kennzahlen Ihre Vermutung bestätigt, dass die Aktie interessant ist, sollten Sie den Kursverlauf beobachten, und die Aktie auf Ihre Watchlist setzen. Mit Hilfe der Chartanalyse können Sie dann einen guten Einstiegszeitpunkt ermitteln.

So ermitteln Sie Trends in einem Chart

Während die Fundamentalanalyse häufig von Aktionären mit einem langfristigen Anlagehorizont benutzt wird, ist die Chartanalyse besonders bei kurzfristig ausgerichteten Anlegern beliebt. Viele Börsenkenner nutzen aber beide Analyseformen, um die besten Aktien ausfindig zu machen. Denn es gibt viele verschiedene Ansätze und Formationen in der Charttechnik, die als Kaufsignale gedeutet werden.

Aktiencharts können nach verschiedenen Parametern erstellt werden, also auf Basis verschiedener Zeiträume und Skalierungen. Auch die Darstellungsform der Charts unterscheidet sich, und es gibt unter anderem Balken-Charts, Linien-Charts und Kerzencharts.

Über wichtige Begriffe in der Chartanalyse – Widerstand, Unterstützung, gleitender Durchschnitt, Trendkanal und Trendlinie – informieren wir Sie ausführlich in unserem Ratgeber Chartanalyse 2021.

Die meisten Broker bieten umfangreiche Chartanalyse-Tools, sodass Sie verschiedene Möglichkeiten haben, sich den Chart einer Aktie anzeigen zu lassen, ohne diesen selbst erstellen zu müssen.

Chartmuster als Einstiegssignal

Haben Sie aber einmal eine Aktie ausgewählt und auf Ihrer Watchlist, geht es darum, eine starke Trendbewegung, die auch noch weiter andauern kann, zu identifizieren. Es gibt eine ganze Reihe charttechnischer Grundformationen, die sowohl als Ein- als auch als Ausstiegssignal gedeutet werden können.

Umgekehrte Schulter-Kopf-Schulter Formation

Die Schulter-Kopf-Schulter Formation gehört zu den bekanntesten Formationen in der Chartanalyse. Wer nach einem Einstiegssignal sucht, sollte nach einer umgekehrten Schulter-Kopf-Schulter (SKS) Formation Ausschau halten. Denn diese zeigt an, dass sich ein Abwärtstrend abschwächt und es wieder bergauf gehen könnte.

Quelle: Aktien.net

Die umgekehrte SKS-Formation wird von drei Tiefs gebildet, wobei das zweite Tief niedriger liegt als das erste und das dritte Tief. Nach dem dritten Tief bricht der Kurs schließlich durch die Widerstandslinie, und es ergibt sich ein klassisches Kaufsignal. Zwar kann es vorkommen, dass der Kurs erneut zurückgeworfen wird, aber das letzte Tief wird dann nicht mehr erreicht oder unterboten, und der Kurs stiegt danach wieder an.

Doppelboden

Eine weitere wichtige Formation ist der Doppelboden. Bei diesem Muster – oft auch als W-Formation bezeichnet – gehen Charttechniker ebenfalls davon aus, dass ein Abwärtstrend endet und ein Anstieg erfolgt.

Quelle: Aktien.net

Der Kurs fällt bei dieser Formation bis auf ein bestimmtes Unterstützungsniveau, also auf den ersten Boden. Nach einem kurzen Anstieg fällt der Kurs dann wieder auf dieses Niveau – den zweiten Boden – herab. Das zweite Tief kann dabei auch etwas höher liegen als das erste Tief. Wenn dann die Widerstandslinie, die am Hoch zwischen beiden Tiefs liegt, überwunden wird, ist dies ein Kaufsignal. Das potenzielle Kursziel lässt sich aus der Strecke X zwischen den beiden Tiefs bestimmen.

Trendlinien und gleitende Durchschnitte

200-Tage-Linie

Trendlinien sind ein weiteres wichtiges Mittel der Charttechnik. Insbesondere Einsteiger*innen sollten die 200-Tage-Linie im Blick haben. Diese Linie glättet Kursschwankungen von Aktien und Indizes, sodass es leichter fällt, Trends zu erkennen. Da die Kursentwicklung von rund 10 Monaten beachtet wird, können Sie mit diesem Hilfsmittel langfristige Trends analysieren. Kleinere Ausreißer nach oben oder unten fallen bei der 200-Tage-Linie nicht so stark ins Gewicht. Dadurch ist die 200-Tage-Linie auch für Börseneinsteiger*innen als Orientierung geeignet.

Es gibt unterschiedliche Arten, die Linie und den sogenannten gleitenden Durchschnitt zu ermitteln. In ihrer einfachsten Form wird die Linie berechnet, indem die Schlusskurse der vergangenen 200 Tage addiert werden, um daraus dann einen Durchschnittswert zu errechnen. Die Linie kann jeden Tag neu berechnet werden, indem der neueste Wert hinzugefügt und der älteste Wert herausgenommen wird.

Aber was sagt die 200-Tage-Linie nun aus? Sie können von einem Aufwärtstrend ausgehen, wenn der aktuelle Kurs über der Linie liegt. Notiert der Kurs unterhalb der Linie, ist das ein Zeichen für einen Abwärtstrend.

Besonders interessant ist es natürlich, wenn der Kurs die Linie kreuzt, denn das deutet auf einen Trendwechsel hin. Ein Durchbrechen der Linie von unten nach oben wird als Kaufsignal gewertet, kreuzt die Linie von oben nach unten, stellt dies ein Verkaufssignal dar.

Expertentipp

Sie sollten sich nicht allein auf die Aussagekraft der 200-Tage-Linie verlassen, denn es besteht immer die Gefahr von Fehlsignalen. Eine Aktie oder ein Index können beispielsweise nur kurzzeitig über der 200-Tage-Linie liegen und dann gleich wieder fallen. Wir raten Ihnen daher, auch andere Kriterien und Instrumente für ihre Anlageentscheidung zu analysieren.

Branchen- und Wirtschaftsanalyse

Keine Aktie beziehungsweise kein Unternehmen kann für sich allein analysiert werden, denn es wird durch viele Faktoren beeinflusst. Wenn Sie sich fragen, welche Aktien sich lohnen, dann sollten Sie Ihren Blick auch auf die gesamtwirtschaftliche Lage und branchenspezifische Zusammenhänge richten.

Es gibt eine ganze Reihe von makroökonomischen und mikroökonomischen Faktoren, die sich auf Aktienkurse auswirken können und so als Impulsgeber für Einstiegs- und auch Ausstiegssignale fungieren. Insbesondere das niedrige Zinsniveau macht den Einstieg in den Aktienmarkt derzeit lohnenswert, da kaum eine andere Anlageklasse eine vergleichbare Rendite generiert. Niedrige Zinsen sorgen für hohe Kurse, allerdings profitieren nicht alle Branchen gleich davon.

Seit Jahren gehören die sogenannten FAANG-Aktien von Facebook, Amazon, Apple, Netflix und Google zu den profitabelsten Aktien im Technologiebereich. Auch wenn diese Aktien mittlerweile sehr hoch bewertet sind, gelten Aktien aus dem Technologiebereich generell als zukunftsträchtig und lohnend. Hinzu kommen weitere interessante Wachstumsbranchen, die sich mit Themen wie Autonomes Fahren, Industrie 4.0 oder Medizintechnik beschäftigen.

Um langfristig Erfolg an der Börse zu haben, ist es wichtig, ein möglichst diversifiziertes Portfolio aufzubauen. So streuen Sie Ihr Verlustrisiko: Läuft es in einer Branche nicht so gut, können Aktien von Unternehmen aus anderen Sektoren diese Abwärtsbewegung ausgleichen. Für Einsteiger*innen lohnt es sich daher, Aktien aus defensiveren, klassischen Branchen, beispielsweise aus dem Bereich Konsumgüter, mit ins Depot zu nehmen.

Was sagen die Finanzanalysten

Sicherlich sollten Sie sich mit den fundamentalen Daten eines Unternehmens, den Zukunftsaussichten einer Branche und der gesamtwirtschaftlichen Lage auseinandersetzen, bevor Sie sich entschließen, eine Aktie zu kaufen. Und um den besten Einstiegszeitpunkt auszumachen, ist es auch nicht verkehrt, sich ein wenig mit den Grundprinzipien der Chartanalyse auszukennen. Doch selbst wenn Sie sich in die Materie eingearbeitet haben, bleiben oft Zweifel, ob sich ein Einstieg bei der ausgewählten Aktie wirklich lohnt.

Eine gute Methode, um die eigene Meinung mit der anderer abzugleichen, ist es, den zahlreichen Finanzanalysten, die die Börsenlage analysieren, zu folgen. Gibt die Mehrzahl der Börsenexperten Kaufempfehlungen ab und sind Sie zu der gleichen Bewertung gekommen, so können Sie davon ausgehen, dass Sie mit Ihrer Prognose nicht ganz daneben liegen.

Hinweise, die Ihnen helfen, seriöse von unseriösen Anlagetipps zu unterscheiden, haben wir bereits für Sie zusammengestellt.

Wer hingegen schon ausreichend Blue Chip-Aktien im Portfolio hat, kann zur Diversifizierung einen Schwellenländer-ETF in Betracht ziehen. Viele Analysten sind der Meinung, dass Privatanleger*innen 2021 von einem stärkeren Fokus auf Schwellenländer profitieren können. Denn diese Länder besitzen großes Aufholpotenzial und dadurch grundsätzlich bessere Wachstumsaussichten als Industrieländer.

Der Amundi MSCI Emerging Markets UCITS ETF-EUR (c) ist ein thesaurierender ETF, der die Entwicklung des MSCI Emerging Markets Index nachbildet. Der ETF wurde 2010 aufgelegt und hat ein Fondsvolumen von 2.920 Millionen Euro. Mit diesem ETF investieren Anleger*innen unter anderem in Unternehmen wie Alibaba, Tencent und Baidu.

Aktien-Sparplan als Alternative

Wenn Sie sich nicht mit der Frage nach einem guten Einstiegszeitpunkt beschäftigen möchten, können Sie bei einigen Brokern auch einen Wertpapier-Sparplan einrichten, und so monatlich einen festen Betrag anlegen.